截至目前，公募基金規(guī)模突破25億元，基金投資者數(shù)量突破7億人。對大多數(shù)普通投資者來說，從海量產(chǎn)品中選出優(yōu)質(zhì)基金并做對投資決策的難度越來越大。隨著基金投顧試點的推進，已經(jīng)有越來越多投資者嘗試選擇基金投顧服務。有數(shù)據(jù)顯示，截至2021年底，基金投顧試點機構(gòu)服務客戶約367萬，服務資產(chǎn)約980億元。

隨著基金投顧試點業(yè)務近3年的發(fā)展，投顧服務內(nèi)容逐漸多元化，“重投輕顧”的問題也逐漸被大家發(fā)現(xiàn)，提供何種投顧服務，從根本上幫助投資者解決“基金賺錢基民不賺錢”的頑疾，引發(fā)業(yè)界廣泛討論。

投顧業(yè)務的本質(zhì)是幫助用戶留下來并拿到收益

當前許多基金投顧業(yè)務，更多的是把“投”簡單的定義為構(gòu)建基金組合，把“顧”理解為陪伴客戶，跟客戶說話，做情緒按摩。理財魔方CEO袁雨來認為心理按摩是需要的，但在市場下跌，投資者內(nèi)心承受不住壓力的情況下，簡單的心理按摩并不能從根本上解決問題，應針對客戶的需求及時的調(diào)整方案，通過風險控制，幫助投資者在市場留到正確的時候并拿到收益，這是投顧業(yè)務的本質(zhì)，也是投顧業(yè)務背后的隱含價值。

投顧應是相互融合的整體，沒有先后順序，更不可分離

理財魔方CEO袁雨來認為，投顧不可機械式分割，必須融合在一起。首先，投資角度的最優(yōu)解，不一定是客戶角度的最優(yōu)解。投資管理機構(gòu)應對的是市場，需要在不確定的市場下尋求最優(yōu)解，不考慮個人要素，而大部分的客戶是無法做到完全理性的。理財魔方在過往多年的服務實踐研究中發(fā)現(xiàn)，當市場大幅下跌，快要到底的時候，從投資的角度不應該減倉，因為此時減倉所降低的風險是有限的，但降低的收益卻很多，所以從投資的角度來說減倉不是最優(yōu)解。但從客戶角度來說，這時內(nèi)心壓力較大，對于承受不了壓力的客戶，如果不給減倉，客戶可能會撐不住離場，而這時候離場對客戶來說，最后的損失反而會更大，所以從客戶的角度來說減倉可能是最優(yōu)解。 因此，理財魔方認為在踐行3C投顧服務標準的“客戶立場”時，既需要看最終的結(jié)果對客戶好不好，也要考慮市場波動時客戶能不能熬到正確的時候，這不僅是單純的立場問題。

其次，基金產(chǎn)品的購買階段包含前端的目標規(guī)劃、風險測評、產(chǎn)品篩選等，這部分其實是需要“顧”來完成的。而且，“顧”還有很大一部分工作是跟隨客戶現(xiàn)實情況的變動，去調(diào)整理財方案，這也是“顧”最重要的工作。此后，“顧”的工作才是陪伴客戶，做情緒按摩，告訴客戶應該怎么去面對當下的市場。只有滿足前端個性化需求的理財方案，才能順利完成后端伴隨式服務。

綜上所述，理財魔方CEO袁雨來認為對于基金投顧而言，“投顧應是相互融合的整體，沒有先后順序，更不可分離”。

人工智能賦能下的“投顧合一”才能發(fā)揮最大作用

袁雨來認為，基金投顧服務應先了解客戶需求，然后站在客戶角度為其提供個性化定制的，伴隨客戶整個投資生命周期可動態(tài)調(diào)整的投顧服務。只有把人工智能和大數(shù)據(jù)的技術(shù)應用并貫穿于這套個性化定制服務中，投和顧才能二合一發(fā)揮最大作用。

據(jù)悉，理財魔方已將深耕研發(fā)的技術(shù)賦能給多家投顧機構(gòu)，幫助它們快速構(gòu)建專業(yè)投顧的服務能力。未來，將持續(xù)與其他市場主體相互協(xié)作，提升投資者在公募市場綜合投資體驗的同時，共同推動公募基金行業(yè)的良性發(fā)展。

近期，理財魔方正持續(xù)升級服務，針對不同認知水平的客戶，提供不同復雜程度的產(chǎn)品類型，同時將持續(xù)上線多種專業(yè)的投資工具，賦能給客戶，升級其賺錢能力，最終實現(xiàn)“幫助客戶提高盈利概率”的目標。

免責聲明：市場有風險，選擇需謹慎！此文僅供參考，不作買賣依據(jù)。