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2023年是全面貫徹黨的二十大精神的開局之年，圍繞推動經(jīng)濟運行整體好轉(zhuǎn)，綱舉目張做好資本市場改革發(fā)展穩(wěn)定各項工作，是不少代表委員關心的話題。

在今年全國兩會召開前夕，全國人大代表、北京證監(jiān)局局長賈文勤接受了中國證券報記者的采訪。她介紹，聚焦資本市場改革發(fā)展，今年擬提出多方面建議，包括大力發(fā)展科創(chuàng)基金加快實現(xiàn)高水平科技自立自強、發(fā)展知識產(chǎn)權證券化業(yè)務更好服務科技型中小微企業(yè)、依法規(guī)制證券期貨領域行政濫訴行為、完善第三方配合公眾公司財務造假問題防范治理機制等。

明確科創(chuàng)基金認定標準

科創(chuàng)基金是聚焦科技創(chuàng)新主題的投資基金，是私募股權及創(chuàng)業(yè)投資基金的重要組成部分，既能為高科技企業(yè)提供風險資本支持，還能通過投后管理為企業(yè)賦能，已經(jīng)成為暢通“科技—產(chǎn)業(yè)—金融”良性循環(huán)、加快實現(xiàn)高水平科技自立自強的重要力量。

賈文勤建議，大力發(fā)展科創(chuàng)基金，助力加快實現(xiàn)高水平科技自立自強。

在具體舉措方面，她建議，明確科創(chuàng)基金認定標準。參照創(chuàng)投基金認定方式，推動相關主管部門明確細化科創(chuàng)基金認定標準，優(yōu)化認定流程，便于后續(xù)針對性政策的制定出臺及實施。

充分發(fā)揮政府引導基金引領作用，鼓勵政府引導基金加大對科創(chuàng)領域支持力度，鼓勵地方政府設立科創(chuàng)母基金，放寬政府引導基金投資科創(chuàng)領域母基金的出資比例限制。推動設置完善的政府引導基金績效評價體系，結合高科技企業(yè)的特點設計具有長期目標的考核體系。

推動商業(yè)銀行為科技創(chuàng)新提供長期資金支持。推動商業(yè)銀行理財資金通過接續(xù)發(fā)行方式長期配置科創(chuàng)基金；可實行白名單制度，從總量控制的角度引導銀行資金通過配置母基金精準支持重點科創(chuàng)行業(yè)。同時，適當定向調(diào)降銀行股權投資的風險權重，推動銀行自有資金投向科創(chuàng)基金。

此外，她建議，推動長線資金增加對科創(chuàng)基金的配置比重，拓寬科創(chuàng)基金退出渠道，擴大科創(chuàng)基金有限合伙人（LP）隊伍，形成具有國際競爭優(yōu)勢的專業(yè)人才集聚高地。

推動知識產(chǎn)權證券化

在支持企業(yè)科技創(chuàng)新方面，賈文勤還建議，發(fā)展知識產(chǎn)權證券化業(yè)務，更好服務科技型中小微企業(yè)。

她說，著眼當前，應破題典型模式，探索進階模式。對于融資租賃模式，建議立法部門研究探討將知識產(chǎn)權無形資產(chǎn)作為融資租賃物的可行性。對于二次許可模式，建議國稅局認可將知識產(chǎn)權證券化中兩次許可視為一攬子交易，只對增值部分征稅。對于質(zhì)押模式，建議相關地方政府對行政“下任務”方式及補貼力度進行充分研判，逐步由市場驅(qū)動取代政策驅(qū)動。對于供應鏈模式，建議國家版權局完善知識產(chǎn)權處置機制，鼓勵著作權登記，充分關注底層標的風險。

在積極探索進階業(yè)務模式方面，賈文勤建議地方政府或部門在推動知識產(chǎn)權證券化工作過程中，探索由科技型龍頭企業(yè)發(fā)展針對科技型中小微企業(yè)等專利使用方的知識產(chǎn)權許可費證券化模式，通過以獎代補的形式提升后者的知識產(chǎn)權付費意識以及參與知識產(chǎn)權證券化業(yè)務的積極性；探索由國內(nèi)龍頭知識產(chǎn)權運營機構選取我國技術優(yōu)勢領域，集合眾多科技型中小微企業(yè)，組建標的更豐富的專利池，明確專利池許可費收費標準并為專利資產(chǎn)定價，由運營機構作為發(fā)行主體將專利池中的專利資產(chǎn)組合打包予以證券化并在資本市場發(fā)行。

“立足長遠，應完善制度體系，培育良好生態(tài)。”賈文勤建議，大力發(fā)展知識產(chǎn)權市場，探索建立全國統(tǒng)一的知識產(chǎn)權交易市場或發(fā)展知識產(chǎn)權專業(yè)運營服務平臺，完善知識產(chǎn)權交易流轉(zhuǎn)配套規(guī)則，逐步積累交易數(shù)據(jù)。

同時，完善價值評估方法，建議國家知識產(chǎn)權局、科技部、工信部等相關部門加快開展知識產(chǎn)權評估方法研究，出臺評估標準和指導意見。鼓勵對于不同基礎資產(chǎn)構建不同估值模式，設立靈活機制彌補知識產(chǎn)權價值不穩(wěn)定性帶來的風險。此外，也理應鼓勵多元主體參與，防范違規(guī)融資風險。

鏟除財務造假“毒瘤”

為有效鏟除財務造假“毒瘤”，防范造假風險外溢，凈化資本市場生態(tài)，維護廣大投資者合法權益，賈文勤建議嚴格貫徹“零容忍”方針，加大對第三方配合財務造假行為的打擊力度，完善立體化追責的防范治理機制。

“增加法治供給，強化執(zhí)法保障。”賈文勤認為，應完善證券領域法律法規(guī)，在證券法中增加對第三方配合造假的責任條款，從法律層面補足追責依據(jù)；完善證券法配套規(guī)則，明確提供虛假材料、不配合調(diào)查、故意損毀材料等行為的取證、認定標準，對配合造假行為形成有效震懾。也要加大其他部門法與證券法律的立法聯(lián)動，在會計法、注冊會計師法等法律中增加配合偽造、變造會計憑證、會計賬簿，配合編制虛假財務會計報告等配合造假行為的法律責任條款；在商業(yè)銀行法、票據(jù)法、保險法等法律中增加金融機構配合提供不實證明材料、出具虛假業(yè)務憑據(jù)等配合造假行為的責任追究規(guī)定。還應強化行政執(zhí)法，提升監(jiān)管合力；強化刑事懲戒，織密追責法網(wǎng)；強化民事追償，筑牢追責底線。

此外，為更好保護和規(guī)范當事人依法行使訴權，減少對行政機關日常工作的不當干擾，有效節(jié)約行政和司法資源，賈文勤還建議最高人民法院、司法部出臺關于證券期貨領域行政濫訴的相關細則。